Csodafegyver lesz, vagy tovább torzítja a lakáspiacot az új 3%-os hitel?

Dömötör Gábor 2025-08-05 08:29:39
Nem is annyira egyszerű a képlet.

Szeptember 1-jétől újabb lakáspiacot élénkítő program indul útjára Magyarországon. Az Otthon Start Program keretében bevezetésre kerül a fix 3 százalékos lakáshitel, amely legfeljebb 50 millió forintos összegig, maximum 25 év futamidőre vehető fel. A konstrukciót első lakás vásárlására vagy építésére lehet igénybe venni, életkortól, családi állapottól és lakóhelytől függetlenül. A cél, hogy minél több fiatal tudjon saját lakáshoz jutni, az viszont már most látszik, hogy a program a jelenlegi piaci viszonyokat jelentősen átrendezheti, sőt, akár torzíthatja is.

A hitel feltételei papíron egyszerűek, legalább két év magyarországi társadalombiztosítási jogviszony, büntetlen előélet és köztartozás-mentesség szükséges az igényléshez, és az elmúlt tíz évben az igénylő nem rendelkezhetett 50 százaléknál nagyobb arányú tulajdonnal lakóingatlanban. A maximális ingatlanérték 100 millió forint lehet, négyzetméterenként pedig legfeljebb 1,5 millió forint az értékhatár. A legalább 10 százalékos önerő előírás marad, de ezt a CSOK vagy közszolgálati támogatás csökkentheti.

Szakértők szerint az új hiteltermék komoly keresleti hullámot indíthat el, különösen a fiatalok és első lakást vásárlók körében. A jelenlegi éves 20–30 ezer körüli első lakásvásárló szám rövid időn belül akár 60–70 ezerre is megugorhat, ami a jelenlegi kínálati viszonyok mellett komoly nyomást gyakorolhat a lakásárakra. Különösen azokban az ársávokban várható áremelkedés, ahol a legtöbb új belépő megjelenik a piacon, vagyis a középkategóriás használt lakásoknál, illetve az olcsóbb új építésű ingatlanoknál.

Bár a konstrukció mind az új, mind a használt lakásokra felhasználható, ez a kettős lehetőség torzíthatja a piaci viszonyokat. A program feltételei – például az értékhatárok – miatt vidéken a használt lakások lehetnek vonzóbbak, míg a nagyvárosokban inkább az újépítésű lakások iránti kereslet nőhet meg. Ez a kettősség ugyan első látásra rugalmasságot jelent, de hosszabb távon egyensúlytalanságot is okozhat: a másodpiaci kínálat például gyengülhet, ha minden figyelem és támogatás az új ingatlanokra irányul.

A piaci torzulás kérdése azonban nemcsak az árakat és a kínálati arányokat érinti. A program ösztönzi a lakossági eladósodást is, hiszen rendkívül kedvező feltételeket teremt a hitelfelvételhez. Ez önmagában nem baj, de kérdés, hogy a megnövekedett hitelállomány milyen hatással lesz a bankrendszerre és a gazdaság egészére, különösen, ha a keresleti lökés nem jár együtt elegendő új kínálat megjelenésével. Ebben az esetben a hirtelen megnőtt vásárlóerő inkább inflációt gerjeszt, mint valódi otthonteremtést.

Nem elhanyagolható az sem, hogy a program hosszú távú fenntarthatósága is kérdéses. Ha a kereslet hirtelen felpörög, de a lakáspiaci kínálat – különösen az építőipari kapacitások szűkössége miatt – nem tud lépést tartani, akkor könnyen kialakulhat egy olyan helyzet, amelyben az állami támogatás végső soron a lakásárak további emelkedését segíti elő. Ez pedig épp azokat hozza hátrányos helyzetbe, akiket a program eredetileg támogatni szeretne, azokat, akik önerő nélkül, piaci alapon már most sem tudtak lépést tartani az árakkal.

Az Otthon Start tehát valódi lehetőség is lehet, de csak akkor, ha a keresletösztönzés mellett a kínálatbővítés is lépést tart, és ha sikerül elkerülni, hogy a program újabb árfelhajtó buborékká váljon. A következő hónapokban kiderül, valóban elindul-e egy új lakáspiaci korszak, vagy csak egy újabb fejezetet látunk a lakhatási nehézségek történetében.

Szólj hozzá!

Borsi Róbert szerint az Ugytudjuk.hu egy propaganda média

Ezt abból szűrte le, hogy korábban megírtuk: a polgármester több eljárási hibát is vétett az Audi-szerződések kapcsán.

Megújul a győrújbaráti gyermektábor

Újabb fejlesztés indul a győri gyerekek kedvelt táborhelyén.

Őszi kulturális kavalkád a Rómer Múzeumban – festmények, megemlékezések és mézeskalács-illatok

Győr egyik legaktívabb kulturális intézménye az őszi időszakban is változatos programokkal várja a látogatókat az Esterházy-palotában és a város több pontján.

Rendbe tették a győri temetőket Mindenszentek és Halottak Napja előtt 

Virágok, kisbusz, hosszabb nyitvatartás várja a látogatókat.

Belga fogyasztóvédelem: a Shein és a Temu termékeinek 70 százaléka megsérti a biztonsági előírásokat

Kisgyermekeknek szánt játékokat, USB-töltőket és nyakláncokat vizsgáltak meg.

Visszakerülhet a szombathelyi önkormányzat üzemeltetésébe a 11-es Huszár úti parancsnoki épület

Az épületben kikapcsolták a gázt, az egyik korábbi bérlő halmozott fel komoly tartozást.

Erős győri gimnáziumok az ország élvonalában, szombathelyi suli is van a legjobb húsz között

A Révai és a Kazinczy ismét a legjobb magyar iskolák között van – az önkormányzat sem hagyja magára az intézményeket.

Úgy néz ki, hogy vissza kell lépnie az NB1-es bajnokságtól a szombathelyi Viktória FC-nek

Anyagi gondjai vannak a focicsapatnak. Nemény András azt mondta, az önkormányzat nem fog tudni plusz pénz adni a klubnak.

Feleségét folyamatosan fenyegető kőszegi férfinak kell bíróság elé állnia

Egy alkalommal azzal is megfenyegette a nőt, hogy rágyújtja a házat és leüti.

"Agyba-főbe vert, megrugdosott, orális szexre kényszerített gyerekek"

Dobrev Klára megszólaltatta a Szőlő utcai intézet volt dolgozóját.

Azonnali felújításra szorul a győri M19-es autóút felhajtója

Akár már pénteken dönthet róla az illetékes bizottság, hogy pénzt különít el a kopóréteg cseréjére.

Kerítést kapott a szombathelyi Váci Mihály utcában lévő játszótér

A 2 millió forintos költséget a Falco fizette ki.

Magyar Péter feljelenti Orbán Balázst

A mesterséges intelligenciával róla készített videó miatt.

Mindenki nyugodjon meg! Idén is lesz óriáskerék a szombathelyi adventi vásáron

Az azonban egyelőre még titok, hogy hova kerül és mekkora lesz.

Szabadi István: A Mi Hazánk senkivel nem fog koalíciót kötni

A párt igazgatója a szombathelyi jelöltbemutatón beszélt erről.

Óvodások korcsolyaoktatását és állatvédő alapítványt is támogatnak az önkormányzati képviselők Győrben

Több mint 3 millió forintot osztanak szét a „kezdeményezések kerete” terhére.